皓天财经助力蜜雪集团成功登陆香港交易所

2025年3月3日，蜜雪集团有限公司（以下简称“蜜雪集团”或“公司”，2097.HK）在香港联合交易所主板正式挂牌上市。此次香港公开发售超额认购5258.21倍，冻资金额达1.82万亿港元，成为港股史上最大“冻资王”！蜜雪集团引入M&G、红杉中国、博裕资本、高瓴、美团龙珠5名基石投资者合共认购约2亿美金的发售股份。暗盘交易市场收升超过两成，上市首日股价高开近30%，市值破1000亿港元。此次上市由皓天财经集团提供全方位财经公关服务，为该公司树立了行业领先的企业形象，上市项目亦取得圆满成功。

品牌赋能：雪王IP的崛起与传播

蜜雪集团的成功离不开其深入人心的品牌文化与独特的IP运营策略。蜜雪集团始终坚持“真人真心真产品”的核心价值观，通过“雪王”这一IP形象将品牌文化具象化，使其成为品牌传播的核心符号。作为品牌终身代言人的雪王被设计为一个手持冰淇淋权杖的卡通人物，自2018年正式出道以来，便凭借着正直、友善、热情、进取的性格深受粉丝们喜爱。截至2025年2月11日，“雪王”相关话题在各大社交平台上的累计曝光量已突破191亿次，主题曲播放量高达95亿次，为公司带来了实实在在的销量转化。

本次上市仪式，“雪王”也亲临现场，携手七位伙伴亮相港交所，共同“见证”蜜雪集团挂牌上市这一重要时刻。

营收与门店规模：快速扩张的双重引擎

截至2024年12月31日，蜜雪集团在全球拥有46,479家门店，覆盖中国及海外11个国家，若按门店数量计，蜜雪集团已成为全球最大的现制饮品企业。其中，57.2%的门店分布于中国三线及以下城市，下沉市场的深度布局为公司带来了强劲的增长动力。2023年，在中国现制饮品行业中蜜雪集团以约11.3%的终端零售额份额和32.7%的饮品出杯量份额排名第一。与此同时，蜜雪集团的全球化战略也为其快速增长提供了广阔空间。自2018年在越南河内开出首店以来，蜜雪集团凭借在国内积累的丰富经验和因地制宜的创新措施，迅速在当地市场站稳脚跟。截至2024年12月31日，蜜雪集团在东南亚的门店数量也已超过4000家，成为该地区最大的现制茶饮品牌。

蜜雪集团的业绩表现同样亮眼。2022年至2024年前九个月，公司营收从136亿元跃升至187亿元，净利润从20亿元增至35亿元。2024年前三季度，公司实现了449亿人民币的终端零售额。创造51亿人民币经营活动现金流量净流入。随着下沉市场的进一步深耕和全球化战略的持续推进，蜜雪集团有望在全球现制饮品市场中继续保持领先地位，实现长期可持续发展。

供应链优势：“高质平价”的发展基础

完善的供应链体系蜜雪集团其核心竞争力的重要体现。公司建立了端到端的供应链体系，实现了从原材料采购、生产加工到物流配送的全流程优化。其全球采购网络覆盖38个国家和地区，通过规模化采购显著降低了原材料成本。蜜雪集团在中国在河南、海南、广西、重庆、安徽拥有5个生产基地，年综合产能达165万吨，核心饮品食材已实现100%自产。冷链物流体系能够实现90%以上县城的12小时内触达，确保产品的高效配送。

数字化转型：赋能未来增长

为了进一步赋能加盟商并提升门店的运营效率，蜜雪集团计划将部分IPO募集资金用于加强各个业务环节的数字化和智能化能力。具体而言，蜜雪集团将完善智慧门店解决方案，通过自主研发并整合多功能销售终端设备，提升门店的智能化水平。此外，公司还将投资生产数字化项目，包括数字化生产及设备维护系统、数字化工程规划以及数字化物流系统。通过这些数字化工具，蜜雪集团能够实现从原料采购到物流配送的全流程优化，显著提升供应链效率。另外，蜜雪集团也将为消费者管理系统和智能供应链系统采购各类软件及相关硬件，过数据分析为加盟商提供实时经营建议，帮助其更好地管理门店。

随着成功登陆香港交易所，蜜雪集团开启了新的发展篇章。此次上市不仅是公司发展历程中的关键一步，更是其全球化战略布局的重要里程碑。未来，公司将继续深耕下沉市场，加速全球化布局，推动产品创新与供应链升级，为消费者带来更多“高质平价”的美味体验，向着“做受人尊敬的百年品牌”的愿景稳步前行。